En sus inicios la localidad de El Rabón se construye alrededor junto a una estación del ramal ferroviario de la compañía Forestal que unía Villa Guillermina con Puerto Piracuacito. También se dice que los mismos colonizadores, que en 1880 habían fundado Las Toscas, son los que fundaron El Rabón. Además, algunas investigaciones locales, cuentan que cuando los colonizadores llegaron al lugar, encontraron comunidad originaria, entre la cual, había un caballo con la cola cortada: el rabón. De ahí el nombre del pueblo.